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    存債領息好自在、Fed降息更有感

    高息產業債券夯! 電信債ETF低波高息,此刻正是便宜入手好時機!

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    台灣時下最夯的「現金流」投資術,從過去瘋存台股,到今年存台股ETF興起,如果改為存債,投信法人認為,以目前美國十年公債殖利率逾4.3%,債券相關商品殖利率拉高後,平均都有逾6%的殖利率水準,若能選對債券標的,其實存債也很可以。

    新光A-BBB電信債ETF(00867B)經理人簡伯容表示,目前投信發行全球電信債ETF,主要鎖定歐美中大型電信商發行的投資等級債券標的,ETF平均到期殖利率都突破6%以上,同時兼顧「高息+低波動」兩大優勢,加上配息來源穩定,全部來自債券票息,現階段正是一般投資大眾追求「安心投資」、把握「優殖入手」的存債好時機。

    台股投資人早期偏好中華電信股票,主要著眼於股利率高、電信公司經營穩健、具產業壟斷地位,符合投資人追求長期穩健安心訴求,若放眼全球電信產業,全球電信債ETF投資標的,以美國來說,主要包括美國3大電信商—AT&T、Verizon、T-Mobile,同樣具備像中華電信這類型企業,且公司競爭力更甚中華電信。

    以新光A-BBB電信債ETF F(00867B)主要追蹤ICE美林15年期(以上) A-BBB 美元電信債指數來看,目前該指數平均到期殖利率最新來到6.02%,平均信評為BBB2投資等級,相較其他A級的投資等級債,BBB投資等級的電信債投組,在風險控管下、更能捕捉到更好的收益機會。

    簡伯容認為,電信產業債,目前不僅殖利率優,展望全球電信產業趨勢,更具備中長期成長潛能,包括現階段全球興起AI+5G甚至6G的網通基建商機,在各國電信政策不斷升級開放下,讓電信公司基本面除了不畏景氣衰退外,從5G到6G的各項嶄新應用商機,更讓電信公司未來具備高成長題材,有助於全球電信債ETF掌握住股價成長機會。

    現階段全球總經進入升息尾聲,正提供投資人佈局全球電信債ETF投資良機,因為根據歷史經驗顯示,一旦未來美國有機會啟動降息循環,全球電信債券指數有望掀起一波反彈,順勢帶動全球電信債ETF除領息外,另能創造資本利得機會,等於現在進場,掌握進可攻(資本利得)、退可守(領息)的投資優勢。

    投資建議上,全球電信債配息來自債券票息,配息來源固定,投資人不必擔心配息來源來自本金,而造成領高息卻侵蝕本金情形。同時,全球電信債配息皆為海外利息所得,若單筆配息超過2萬元,免繳2.11%的二代健保補充保費,讓具一定資金的投資人,投資全球電信債ETF更能享有稅負上的優勢,同時,善用全球電信債ETF,建立長期存債計劃、可以讓領息好自在,Fed降息更有感,現在正是掌握難得高CP值的入手好時機!

    【新光投信獨立經營管理】注意:本公司基金經金融監督管理委員會核准或同意生效惟不表示基金絕無風險,基金經理以往之經理績效不保證基金之最低投資收益;基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外,不負責基金之盈虧,亦不保證最低之收益,投資人申購前應詳閱基金公開說明書。基金公開說明書所載之金融商品或服務並無受存款保險、保險安定基金或其他相關保障機制之保障,投資人須自負盈虧。基金投資可能產生的最大損失為全部本金。基金上市日或上櫃日前(不含當日),經理公司不接受基金受益權單位數之買回,基金受益憑證之上市買賣,應依證券交易市場有關規定辦理。基金自成立日起,即依據所追蹤之標的指數進行投資佈局,基金投資組合成分價格波動將會影響基金淨值表現。投資人於成立日(不含當日)前參與申購所買入的每受益權單位之發行價格,不等同於基金掛牌上市或上櫃日後之價格,參與申購之投資人需自行承擔基金成立日起至掛牌上市或上櫃日止期間,基金價格波動所產生折/溢價之風險,基金上市或上櫃日後的次級成交價可能不同於基金每營業日結算所得之淨值,而有折/溢價之交易風險。基金以追蹤標的指數報酬為操作目標,而標的指數之成分證券價格波動將影響標的指數的走勢,當標的指數的成分證券價格波動劇烈或變化時,基金之淨資產價值亦承受大幅波動的風險。基金上市日或上櫃日(含當日)起之申購,經理公司將依基金每一營業日所公告「現金申購買回清單」所載之「每申購買回基數約當淨值」加計110%,向申購人收取申購價金。有關基金及投資人應負擔之費用已揭露於基金公開說明書,投資人亦可至公開資訊觀測站中查詢。基金配息率不代表基金報酬率,且過去配息率不代表未來配息率;基金淨值可能因市場因素而上下波動。投資人因不同時間進場,將有不同之投資績效,過去之績效亦不代表未來績效之保證。基金最近12個月內配息組成相關資料(將)揭露於新光投信網站。查詢基金公開說明書網址:新光投信網站「新光投信理財網」: https://www.skit.com.tw、公開資訊觀測站網址:https://mops.twse.com.tw。投資人爭議處理及申訴管道:投資人應先向經理公司或銷售機構提出申訴,若三十日內未獲回覆或不接受申訴處理結果,投資人得在六十日內向「金融消費評議中心」申請評議。地址:台北市中正區忠孝西路一段4號17樓(崇聖大樓),電話:0800-789-885 ; 02-2316-1288、傳真:02-2316-1299,以上若投資人有任何問題,可撥打本公司客服專線:0800-075-858 指數編製公司免責聲明:【新光15年期(以上)A-BBB美元電信債券ETF】經許可使用來源ICE Data Indices, LLC(以下稱ICE Data」)。ICE美林15年 期(以上)A-BBB美元電信債指數係ICE Data或其關係企業之服務/營業標章,且已與指數一併授權以供新光投信針對新光15年期(以上)A-BBB美元電信債券ETF基金使用之。新光投信及基金均非由 ICE Data Indices, LLC、其關係企業或第三人供應商(ICE Data和其供應 商」)贊助、背書、販售或宣傳。ICE Data和其供應商針對尤其是產品內之證券投資明智性、信託或指數追蹤一般市場績效之能力,不做任何相關聲明 或保證。ICE Data對新光投信之惟一關係,僅止於授權特定商標和商號以及 指數或指數成分。指數係由ICE Data決定、組成和結算,與新光投信或產品 或產品持有人無關。ICE Data無義務於決定、組成或結算指數時,將新光投 信或產品持有人之需求納入考量。ICE Data不負責亦未參與決定應發行產品 之時機、價格或數量,或產品訂價、銷售、認購或贖回依據之決定或公式結 算。除特定慣例指數結算服務以外,ICE Data提供之所有資料均為一般性質資料,非為新光投信或其他任何人、實體或法人團體量身訂作之資料。ICE Data無義務且不負責管理、行銷或交易產品。ICE Data非投資顧問。ICE Data 不推薦以納入指數範圍內證券之方式購買、銷售或持有該證券。納入指數範 圍內證券亦不得被視為投資建議。新光證券投資信託股份有限公司丨地址:台北市中山區南京東路二段167號9樓、11樓丨電話:(02) 2507-1123

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