Smart自學網
  • 2方法判斷基金停利時機
    財經好讀 > 智富月刊:基金
    訂閱雜誌電子雜誌

    Smart智富月刊270期

    2方法判斷基金停利時機

    撰文者:強大 2021-02-01 瀏覽數:329
    如果您喜歡這篇文章,請幫我們按個讚:

    關鍵字:

    基金 停利 配息 固定報酬率

    在強基金網站,有許多技術分析工具,絕大多數都是協助判斷「買入」時機的指標,但協助判斷「賣出」時機的指標就較少,原因在於把時間拉長來看,股票市場一路走高,叫人停利容易害人只吃到魚頭,沒有吃到完整魚身,有些可惜。

    就我個人的經驗,技術分析已經可以滿足絕大多數判斷買入時機的需求,準確度高;但是在判斷賣出,也就是停利的時機上,準確度相對較低。短線上看似是停利時機,卻往往休息一下又上攻,容易誤判,投資人必須搭配紀律停利的習慣,才不會顧此失彼。

    以下就一路以來的學習,以及演變的心路歷程,分享筆者常用的兩個停利法:
    方法1》依固定報酬率 贖回本金或獲利
    「依固定報酬率停利」是我一開始投資共同基金時最常用的做法,也是坊間許多專家最常推薦的做法。這個方式適用於絕大多數的基金投資人,淺顯易懂。

    最容易上手的停利門檻是「報酬率10%」,也就是假設經過一段時間的單筆或定期定額,本金累積了10萬元,當報酬率顯示為10%時,就可以開始啟動停利計畫。

    在實務上,因為每一年的投資時空背景都不同,不需死守著這個報酬率。

    我會在大盤漲不動或震盪很大的年度,降低停利點為8%;在漲勢較凶猛的年度,拉高停利點到15%甚至20%。但請注意,當你決定10%時,碰到10%就請確實執行,不要看到10%就覺得會漲到20%,這樣你永遠不會停利。

    到達預設報酬率後的停利賣法,又可分為兩種:
    1.分批贖回法:例如當基金報酬率來到10%時,先贖回3成,其他放著繼續投資;等到報酬率來到20%時,再贖回3成;而等到報酬率來到30時,全數贖回。

    採用固定報酬率停利的做法時,停利點不要設太高。例如停利點設定10%到20%的人因為容易達成,可以享受多次賺錢的樂趣,累積投資獲利的信心。如果一口氣把停利點設定為30%,贖回的次數較少,可能幾年都盼不到一次停利。

    對絕大多數人來說,1、2年內多領幾次10%,比幾年盼不到一次50%好。重點是,停利後如果有幸碰到修正,一定要逢低再紀律布局,低點買進便宜單位數,高點才有單位數可多次停利。

    2.股票基金自製配息法:另一個坊間比較少見,但我們認為會愈來愈重要的停利方式是「股票基金自製配息法」。簡單來說,就是投資人只贖回獲利的金額,當成自製的配息或紅利。

    例如累積投資新台幣10萬元,當報酬率顯示為10%時,本金會從10萬元增加到11萬元,我會把資本利得的部分,也就是1萬元先贖回落袋為安。而贖回1萬元的做法,只要用1萬元除以最新淨值再除以最新匯率(新台幣計價的台股基金免算匯率),就知道該贖回多少單位數,公式如下:
    部分停利贖回的單位數=獲利金額÷淨值÷匯率

    我最近開始深深地體認到,低利時代逐漸成為常態,靠利率所賺到的配息可能愈來愈少,看去年(2020年)許多高配息基金都調降配息率,就知道這個趨勢已定,且不易轉向。而透過股票基金的資本利得賺自製配息的觀念,將會愈來愈重要。

    為了講清楚這個趨勢,強基金YouTube頻道還特別錄了3集影片詳細解說這個觀念的實務操作,有興趣的人請上YouTube搜尋「股票基金自製配息」。


    如果您想收到更多理財訊息,您可以按此: 訂閱電子報
    1 2
    Next
    精選推薦
    課程好學 5/22 麥克連 高手籌碼選股 ?? 新手必學!老手更需練!教你選對股票坐等獲利出場?? 善用公開資訊搭配免費軟體,快速找出法人認養股?? 最實用的技術型態指標
    課程好學 5/29 麥克連 緊跟主力大戶 ?? 跟隨主力大戶籌碼,降低風險又能提高投資勝率!?? 看穿資金流向,挖掘明星產業,提早佈局台股搶先機?? 基期理論搭配技術面,
    課程好學 6/5 麥克連 小本槓桿操作 ?? 本金不大沒關係,容易上手的短線操作幫你加薪!?? 個股期貨及股票當沖操作法,多空皆宜除權息更有利?? 用小額槓桿放大獲利,
    課程好學 6/20 麥克連 聰明波段存股 ?? 沒時間看盤也要穩穩獲利!原來存股也能賺波段!?? 法人角度解析下半年趨勢,標的選對就不用天天盯盤?? 用合理的價格買進優質
    特別企劃
    達人帶路,保單不再霧煞煞! 達人帶路,保單不再霧煞煞!...
    不懼市場變動 資產穩健成長 不懼市場變動 資產穩健成長...
    活動快訊
    精選文章
    如何開始進行退休準備?

    如何擁有快樂的退休生活呢?就是儘早開始規畫你的退休生活。

    熱門文章排行區
    精選商品推薦