小華是一家大型金融機構的主管，受惠於去年全球資本市場持續走揚，公司整體獲利亮眼，他整整拿到10個月的年終獎金。正當小華思考要怎麼運用這筆錢時，朋友跟他說：「我知道有一張保單，躉繳200萬元，每個月可固定領配息1萬元，領終身，身故還可保本，活著當月退俸，走了還可財富傳承⋯⋯。」
增額型壽險及利率變動型壽險近年來被當作儲蓄險販售，成為保險公司的主力商品。但去年在金管會嚴格控管儲蓄險及利變型保單宣告利率後，這2類商品對於想儲蓄的人來說，將會愈來愈沒吸引力，保險公司為了找新出路，預估今年主力商品將大洗牌，投資型保單可望重回主力商品的寶座，投資型保單大戰將重新開打。
小華朋友跟他說的「月配息保單」就是投資型保單其中一種類型，結合投資與保險2種功能，主要分成：「變額壽險」、「變額萬能壽險」、「變額年金險」。名稱有「變額」，代表與投資連結；名稱有「壽險」，代表具壽險成分，保障身故風險；名稱有「年金」，代表有年金給付設計，用來抵禦長壽風險（詳見表1）。
小華朋友提到的月配息保單，每月領到的配息就相當於投資配息型基金所領的配息。認證理財規畫顧問（CFP®）陳敏莉表示，變額（萬能）壽險的月配息，是持有期間都持續配息；變額年金險則只有在累積期間才有配息，當保單進入年金給付期，投資帳戶價值將自動轉為與利率連動，並開始給付年金。