ETF獲利術
退休族買高股息、年輕人存市值型、股債搭配更穩健？一次拆解ETF的3大迷思
撰文者：玩股網／玩股小博士 更新時間：2025-06-24
瀏覽數：4,941
退休者全押高股息ETF？
退休族要開始花錢了，所以高股息ETF就成為安心首選，因為股息可以領來花掉。
但問題來了，當退休族的資金都放在高股息ETF，這一看就是沒經驗的菜鳥退休族，畢竟ETF本身就是高度震盪，而高股息ETF的配息則來自持股狀況，所以這本身就不是長期能依賴的工具。
因為只要ETF買到一些獲利衰退的持股，那麼股息就很有可能銳減，對於退休族必須固定花錢來說，把錢全部丟在高股息ETF，這風險程度會把自己的現金流搞到很危險！
甚至發生崩盤的時候，高股息ETF可能持續換股，變成本來市值已經縮水，又換到更高殖利率的持股，搞不好繼續跌，最後等於賺到高股息卻賠掉更多的價差，形成一個死亡螺旋。
如果真的已經退休，當然不可能只靠高股息ETF過活！不然我就直接問，請問你身邊的中高齡退休族裡面，有誰真的靠滿手ETF退休？
就算有，也要看他能撐到多久，因為高股息ETF也不是每年都很強，真的出現死亡螺旋，不只是股息縮水而已，還必須變賣資產或打工才會有錢，最理想的方式，是有獲利的工具多買一點，什麼資產都配置一些，才能保持累積持續成長的財富曲線。
搭配債券ETF？
說到投資債券的風險，過去我少說也專論過5篇以上的內容，這邊就不再吐槽。
雖然債券真的不會倒，但不代表是個好的投資工具。
所以要不要搭配債券ETF，大家真的要好好思考一番，這也是為何過去一年我寫這麼多債券相關的文章，重點都不是現在崩了才馬後炮，一切的一切不僅早預告，還是建立在學理及實務的研究成果上。
以我個人來說，投資十幾年從沒買過債券ETF，依舊能過活，投資避險的選擇還是有很多，千萬不要只聽大家說的，債券資產並不是唯一選擇，你可以配置一點債券，但千萬不要只剩下債券部位。
股票也有冷門牛皮股，這過去我也寫過很多專論，甚至在200多元就寫在這邊的漢唐，或者電信股、食品股也都相當不錯，這些都不是吹牛亂扯，而是我真實的投資經驗分享，如果你聽到有人說避險工具就只有債券，這就彰顯出投資能力及避險意識的不足。
最後，我要提醒你的是，投資失利，很多時候並不是投資工具的問題，主要癥結點是出在人，因為自己常常亂搞，好比你我都知道投資不是一個簡單的事情，但偏偏進場又要無腦化，ETF明明也需要認真研究一番，否則財經學院也不可能有這麼多相關研究及論文對吧？那麼請問整天投資只想無腦爽，主力不收割這種人，請問要割誰？
本文內容僅供參考，無任何買賣建議，投資人應謹慎評估，風險自負。
本文獲「玩股網」授權轉載，原文：獨家破解ETF 3大盲點！工作買市值ETF？退休買高息ETF？
延伸閱讀
▶0050恢復交易爆量!電、金齊揚，大盤開低走高，拉高結算突破年線!下一關鍵重點？
▶玉山金能不能買？用財報說話才準
▶0056、00713、00919…3檔高股息ETF誰抗跌？從歷史找答案：這檔最「耐震」
玩股網是台灣最大投資教學平台，成立於2008年金融海嘯後，提供市場資訊、投資工具、觀點分析與教學服務，幫助投資人賺錢是我們所致力的目標。網站每月超過百萬人造訪，會員超過35萬，自製Podcast節目《就是愛玩股》，下載數超過300萬次。
您可能有興趣的文章