基金投資教學
ETF績效比較好？靠「8大原則」，挑出打敗市場的主動式基金！
撰文者：翁祥維 更新日期：2019-11-19
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Step3：可以照類別搜尋，也可以輸入基金的英文名稱查詢，此處以輸入Franklin Utilities A1（富蘭克林公用事業基金A1）為例。
圖片來源：晨星
績效評比的等份圖，可看到近10年的數據
圖片來源：晨星
不過，並不是所有在台灣買賣交易的基金，都有收錄在晨星的評比系統，如果在晨星查詢不到，其它財經網站也有提供類似，能檢視基金「績效一慣性」的數據。
進入鉅亨網基金頁面，以「富達基金－全球健康護理基金」為例，在基金概況處，可看到1月～10年各期間，該基金在同組基金的排名情況，並可直觀看出該基金贏過N%的基金，績效若是大起大落，就較不符合一慣性的要求。
1月～10年各期間，該基金在同組基金的排名情況
圖片來源：鉅亨網
小心明星，注意資產規模
針對市場上所謂的明星經理人，柏格指出，經理人的任期非永久，隨著經理人變換，投資組合、績效往往隨之發生改變。當然，我們仍可以嘗試尋找好的經理人，多留意經理人的專業能力，不要只看到明星績效散發出的光芒。
另外，雖然大型基金被清算的機率可能較低，但當基金規模變得太大，管理難度也會隨之上升，難以創造出傑出的績效。
別擁有太多支基金，購買並長抱基金投資組合
若投資組合當中的基金過多，基金持股無可避免將會重複。柏格認為持有一個以5檔基金構成的投資組合，應該就能滿足投資人的需求。
最後，購買並長抱，勿像操作個股一樣頻繁進出。
結語》保持客觀角度看待每一項投資工具
以上的挑選規則，皆出自於《共同基金必勝法則》這本經典之作。筆者將其摘錄分享，願能給對基金投資有興趣的讀者一些參考方向，約翰．柏格一生極力推廣長期實踐指數化投資，對投資界貢獻巨大。
不過，市場上的ETF就像一般個股一樣容易買賣，部分投資人已將ETF作為短進短出的投機工具，也有了倍數槓桿型的ETF問世，但是這樣的操作模式，並不符合柏格推展指數化投資工具的初衷。
就筆者的觀察與看法，主動型基金雖然費用率比ETF來得高，但是也創造出戰勝指數的機會，至於主動好、還是被動好？這永遠沒有標準答案，筆者建議，保持客觀角度看待每一項投資工具，了解其優缺點，做自身風險能夠承受的投資，並且記得：「當財富能帶給你快樂，才算真正擁有財富。」
本文經授權轉載自雞尾酒投資Bar
出生：1993年
現職：CMoney 財經專欄作者
簡介：對投資有極大的熱沈，喜歡接觸變化莫測的金融市場，並思考、記錄市場的脈動，賦予文字價值。目標是在操盤生活中，淬鍊出「穩定獲利、戰勝大盤」的交易系統。
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