小檔案_徐丕洲
經歷：經濟部中小企業經營輔導專家、榮泰企業管理顧問有限公司及企業經營模擬
作戰演習中心董事長、美國國際東西大學全球領袖管理學院EMBA班教授
著作：《探索財務報表奧妙玄機與破解會計魔術》等
很多操作海外基金的投資人，曾多次請教筆者：「雖有設定投資組合，但是無從得知各檔基金的利益貢獻？哪一檔基金的費用影響利益變化的幅度最大？基金每單位淨值增減的百分比，對於外幣兌換台幣的投資報酬率又有什麼影響？如果贖回的海外基金已有匯兌損失，是否要儘速兌換為台幣……」。
針對前述疑問，從筆者獨創研發的know-how，透過實例說明，就能獲得解答。
表1︰投資進行中海外基金（股票及債券）利益貢獻度及利益敏感度分析評估明細表
表1︰投資進行中海外基金（股票及債券）利益貢獻度及利益敏感度分析評估明細表3步驟試算基金投資獲利
大中從去年下半年起，陸續投資了涵蓋亞洲、歐洲、日本、台灣的多檔基金，他想知道哪檔基金獲利最好？
首先，我們先將大中投資的各檔基金資料輸入Excel試算表內，然後按下列步驟一一分析：
Step1：檢視基金的投資組合結構比例
先檢視基金的地域別(投資地區)及基金別台幣投資金額佔海外基金投資總額的百分比。
分析表1可得知，台灣地區之金融資產證券比重最大，高達40.2%，此一基金採取長期持有的保守型策略。而日本地區之海外基金投資額高達34.10%，此乃看好日本股市前景的積極型投資策略，但由於活力門事件(已因涉及違法炒股事件而下市)導致股價停滯而套牢。