A:績效是投資人挑選基金的重要標準,但是許多專家都提醒,只追求單一年度績效居冠、或是績效短期衝高的基金,對長期來說,並不是好的選擇,因為基金績效能夠在短期衝高,往往是重壓單一產業或是單一標的之結果,導致風險提高,容易出現1年績效衝高之後,隔年遇上趨勢轉變就大幅修正狀況,除非你夠眼明手快,否則短期績效冠軍,並不是長期賺錢的保證。
因此投資人在挑選基金時,不能只參考基金的短期績效,必須要連中長期績效都一併參考,也就是說與其挑年度績效冠軍,倒不如挑選績效能夠長期穩定居於前段班的基金,長期下來,反而能夠帶給投資人更為穩健的報酬。基金教母蕭碧燕建議投資人,可以用簡易的篩選標準挑出前段班基金,也就是在該基金類別中挑出6個月、1年、3年期間報酬表現都位於前1/2的基金。
Q:怎麼投資基金比較好?定期定額還是單筆申購?
A:這兩種投資方式都各有所長,並沒有絕對的好壞,也不衝突,要選擇哪一種方式,可依據個人狀況以及需求調整,也可以將兩種方式搭配使用。
單筆申購是指投資人自行選擇時點單筆買進基金,目前市場上以新台幣計價基金的最低申購為1萬元,適合對於市場趨勢具有專業知識、判斷能力的投資人,因為若是能夠選對進出場時機,報酬率將較高,但相對風險也較大;定期定額則是指每個月選擇1天,透過系統機制固定扣款投資基金,通常最低申購金額為3,000元,運用平均成本的概念來分攤投資風險。
多數專家都建議一般投資人使用定期定額投資基金,原因在於,一般投資人沒有時間也沒有能力研究市場變化,要正確判斷買賣時點太過困難。透過定期定額機制,長期下來不僅能夠分散風險以及平均成本,也避免一般投資人追高殺低的人性弱點,協助維持投資紀律。